Aktywa BlackRock osiągnęły rekordową wysokość 11,6 bln dolarów w końcu IV kwartału 2024 roku. Firma osiągnęła 21% wzrost zysku, a przychody z opłat wzmocniły bardzo dobre dochody z akcji.
W końcu IV kwartału 2023 roku aktywa zarządzane przez firmę z Nowego Jorku wynosiły 10,01 bln dolarów. W obecnym roku, jak twierdzi dyrektor generalny Larry Fink nadal będą rosły, zwłaszcza po trzech transakcjach, w których zainwestowano 30 mld dolarów, by jak najwięcej przejąć z lukratywnego rynku aktywów alternatywnych i prywatnych.
„To dopiero początek. BlackRock wkracza w 2025 rok z większym potencjałem wzrostu niż kiedykolwiek było. Dla wielu firm okresy fuzji i przejęć przyczyniają się do przerwy w zaangażowaniu klientów. W BlackRock klienci zamiast tego przyjmują i nagradzają naszą strategię” – stwierdził Fink w oświadczeniu otwierającym 2025 rok.
W ostatnim kwartale przepływy BlackRock do długoterminowych funduszy inwestycyjnych wyniosły 201 mld dolarów, zaś suma całkowitych przepływów netto obejmujących produkty zarządzania gotówką wyniosła 281 mld dolarów. Analitycy spodziewali się mniejszych przepływów – odpowiednio 160 mld dolarów i 198 mld dolarów.
Dochód netto wzrósł do 1,67 mld dolarów w IV kwartale z 1,38 mld dolarów w analogicznym okresie roku ubiegłego. Klienci wpłacili też 23,8 mld dolarów na produkty BlackRock o stałym dochodzie. Bitcoinowy ETF powstały na początku 2024 roku ma już obecnie 50 mld dolarów aktywów.
W IV kwartale skorygowany dochód na akcję wzrósł o 23% w porównaniu z analogicznym okresem roku ubiegłego wynosząc 11,93 dolara. Przychody kwartalne wzrosły także o 23% w porównaniu z ubiegłym rokiem do niemal 5,7 mld dolarów, zaś całkowite roczne przychody firmy przekroczyły w 2024 roku 20 mld dolarów, co stanowi 14% wzrost w porównaniu z 2023 rokiem.
W 2024 roku BlackRock miał rekordowy dochód w wysokości 641 mld dolarów w gotówce, co pokazało jakie możliwości ma firma na rynku akcji, obligacji, indeksów i funduszy aktywnych oraz rosnącego rynku aktywów prywatnych. Suma ta obejmuje m.in. 390 mld dolarów napływających do jego funduszy ETF, 226 mld dolarów do funduszy akcyjnych i 164 mld dolarów do instrumentów o dochodach stałych.
Notowania akcji BlackRock wzrosły w zeszłym roku o 26%, co o 3% przekroczyło 23% wzrost indeksu S&P. Na razie jednak spadły o 6% w związku z zakładami traderów, że Rezerwa Federalna będzie obniżać stopy procentowe w obecnym roku wolniej niż przewidywano w końcu 2024 roku. Jednak notowania akcji firmy zapewne się odbiją, bowiem inwestorzy po dojściu do władzy Donalda Trumpa liczą na niższe podatki korporacyjne i deregulację.
Bardzo dobre wyniki kwartalne BlackRock kończą dobry rok dla spółki zarządzającej aktywami, starającej się wzmocnić pozycje na rynkach aktywów prywatnych. W 2024 roku wydała ona 25 mld dolarów na fundusz inwestycyjny w infrastrukturę Global Infrastructure Partners i prywatną działalność kredytową HPS Investment Partners.
Październikowe przejęcie Global Infrastructure Partners kosztowało firmę 12,5 mld dolarów. W finalizacji jest też opiewająca na 2,55 mld funtów umowa o przejęciu zajmującej się danym spółki Prequin.
Ogłoszona niedawno umowa zakupu HPS Investment Partners zarządzającego 150 mld dolarów może wynieść BlackRock do ścisłej czołówki zakresie kredytów prywatnych, zaś Larry Fink podkreślił, że choć „dla wielu firm okresy fuzji i przejęć przyczyniają się do przerwy w zaangażowaniu klientów”, to w BlackRock „aktywność klientów przyspieszyła w czwartym kwartale”. Firma prawdopodobnie jeszcze w tym roku podwoi też swój portfel aktywów alternatywnych do oznacza, iż zacznie konkurować z takimi liderami branży jak Blackstone, KKR & Co. i Apollo Global Management.